相傳古時在今羊角磧背后的山頂上有一個天然的大草坪，在草坪中央生著一口水池，池水清粼粼，綠幽幽，不冷不熱，四季不涸。天池本是仙池。相傳，這是仙家的浴池，只要一年洗浴一次，可保百年不冷不熱、不臟不臭。天池的神奇魔力使天上的仙女們也心癢難忍，于是悄悄地下到凡間，投向天池之中。

　　天池附近有座山，后山住著一個神童。一次，神童牽著白馬到天池坪來放牧，剛一放下韁繩，白馬便狂奔而去，不多時，又歡奔而回，口里銜著衣裙，神童十分驚詫，跑去一看，只見一位女子正在池中洗澡，神童十分難堪，將衣物放回池邊，轉身就走，那女子看在眼里，愛在心頭，慌忙上岸穿衣，趕上神童，施禮致謝，神童反覺羞愧，上馬揚鞭，悠然遠去。

　　說也奇怪，從那以后，只要那女子到天池洗澡，都碰到神童牽著白馬來放，日久天長，神童得知她是天上下來的仙女，于是便產(chǎn)生了愛慕之心，那仙女也有意，兩人情投意合，難舍難分。

　　后山腳下就是烏江，烏江里住著一條泥龍，泥龍生得鼠目豬臉，貫于刁鉆潑賴，常來天池滾澡。一天來到天池，正想打仙女的主意，此時隙縫里鉆出一匹白馬，白馬后面又跑來神童，泥龍自知不是神童的對手，生怕被發(fā)現(xiàn)，便轉身溜走了，可是又不肯善罷干休，于是它求教于烏江龜神，龜神給它出了一個主意。

　　這天，仙女正與神童在天池邊幽會，泥龍搖搖擺擺走了過來，朗聲念道：“玉帝有旨，仙女歸天。”神童還沒有回過神來，泥龍已挾抱仙女騰飛上天，向烏江翻落而下。神童慌忙翻身上馬而追，追到烏江河邊，只見泥龍挾抱著仙女，向江心飄去。神童救人心切，騰身長空，與泥龍展開了一場空戰(zhàn)，一連斗了三天三夜。泥龍本來就不是神童的對手，又加上單手就戰(zhàn)，只得丟了仙女逃命。神童救回仙女，正在江邊小憩，只見天空飄來觀音圣母，對著后山，一抖柳枝，后山巨石紛飛，砸向泥龍，壓入烏江江底，巨石埋龍的地方，就是羊角的五里長灘。

　　原來，圣母娘娘就住附近的一個石洞里，后來，人們就叫這個洞為觀音洞。

　　話說觀音洞，相傳在明朝末年，長安城里有個富商，名叫嚴復謙，他為人忠厚，樂助窮人，人們都稱他嚴公。嚴公只有一個獨苗，愛如掌上明珠。一天突然得了暴病，亡魂出了竅，嚴公哭得死去活來。

　　這時，屋前來了一個叫化婆，白發(fā)沖沖，衣著襤褸，一手拄著打狗棍，一手端著討飯碗，樣子非常可憐。不等叫化婆乞討，嚴公就叫家里人端出熱飯熱菜，又加銀子一錠。叫化婆十分感激，說：“我老了，哪能要銀子，一碗飯就行了。”嚴公心里衷憐，決意留下叫化婆，為她養(yǎng)老送終，叫化婆千恩萬謝，說：“你有孝心，你為我送終，我送給你啥子呢?這樣，我還給你一個兒子”。說完，叫人舀來一碗凈水，從懷里抽出一支楊柳枝，把碗中的水一點，向死者胸前灑去，只見金光閃射，那死了的孩子，臉色紅潤了，眼睛睜開了。嚴公喜出望外，定要重謝恩人。叫化婆說：“送終我不要，金銀財寶我也不要，我只要兒子穿過的一件衣服”。嚴公想了想，毅然取來了小兒身穿的紅布衣，恭恭敬敬地送給了她，并留她在此住，叫化婆接過衣服，堅持要走，嚴公忙問：“仙姑居住何地?”叫化婆答：“天府之國有涪州，溯流烏江水悠悠。兩岸青山相對出，一件紅衣飄上頭。”說完，只見一股青煙騰空，已不見叫化婆的身影了。

　　第二年冬天，嚴公帶著他的兒子來到四川，由涪州乘木船溯烏江而上，一直抵達彭水，也未看到山上飄著紅衣，只得灰心喪氣往回走，船過鹽井峽，眼看前邊重巖絕壁腰際上隱現(xiàn)出一片紅葉，行近細看原來是一件紅衣服，這時父子倆欣喜若狂，急忙靠船登岸，沿著荒坡絕壁而上，在重巖絕壁上發(fā)現(xiàn)一個石洞，舉火進洞，只見洞里端坐著一尊石像，石像蓮坐上刻有“慈航”二字，細揣石像尊容，極像孩子的救命恩人。嚴公這時才明白，救他兒子的就是這位觀世音菩薩。嚴公出洞以后，決心出資修廟，雇請能工巧匠，在洞口修了觀音廟、大佛殿、皇經(jīng)樓，并將這個洞取名為觀音洞。